4月17日晚間，寶鋼股份（600019）發(fā)布公告稱(chēng)，公司擬以51.39億元現金收購馬鞍山鋼鐵股份有限公司(簡(jiǎn)稱(chēng)“馬鋼股份（600808）”)持有的馬鞍山鋼鐵有限公司(簡(jiǎn)稱(chēng)“馬鋼有限”)35.42%股權，同步以38.61億元現金增資馬鋼有限，預計投資金額合計為90億元。

　　寶鋼股份表示，本次交易完成后，公司將持有馬鋼有限49%股權。本次投資符合公司的戰略規劃，能夠充分發(fā)揮公司專(zhuān)業(yè)板塊競爭優(yōu)勢，有效提升雙方競爭力，實(shí)現協(xié)同聯(lián)動(dòng)發(fā)展并利益共享，進(jìn)一步提升區域市場(chǎng)影響力和競爭力。

　　寶鋼股份擬取得馬鋼有限49%股權

　　同日，馬鋼股份發(fā)布公告稱(chēng)，公司擬向關(guān)聯(lián)方寶鋼股份轉讓公司全資子公司馬鋼有限35.42%股權，預計交易金額約51.39億元；寶鋼股份擬以現金方式向馬鋼有限增資38.61億元，公司放棄增資認繳權。上述交易完成后，公司持有馬鋼有限的股權將由100%下降至51%。

　　公告顯示，馬鋼股份、馬鋼有限為寶鋼股份控股股東中國寶武鋼鐵集團有限公司(簡(jiǎn)稱(chēng)“中國寶武”)的間接控股子公司，根據《上海證券交易所股票上市規則》規定，本次交易構成關(guān)聯(lián)交易。本次交易不構成《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》規定的重大資產(chǎn)重組。

　　經(jīng)北京中企華資產(chǎn)評估有限責任公司評估，截至2025年2月28日，資產(chǎn)基礎法下馬鋼有限凈資產(chǎn)的評估值為145.06億元，相較于馬鋼有限經(jīng)審計合并報表歸屬于母公司股東的凈資產(chǎn)125.29億元，評估增值19.77億元，增值率為15.78%；相較于馬鋼有限經(jīng)審計單體報表凈資產(chǎn)賬面價(jià)值100.77億元，評估增值44.29億元，增值率為43.95%。本次評估增值主要為土地使用權評估增值。基于上述評估結果，寶鋼股份通過(guò)收購股權、增資合計取得馬鋼有限49%股權的總對價(jià)為90億元。

　　有效提升雙方競爭力

　　據了解，馬鋼有限由馬鋼股份于2024年12月23日以現金方式設立，馬鋼股份于2025年2月27日完成現金出資。以2025年2月28日為交割日，馬鋼股份將其本部鋼鐵主業(yè)資產(chǎn)、負債、人員、業(yè)務(wù)，所持15家全資及控股子公司的股權及所持3家參股公司的股權整體增資劃轉進(jìn)入馬鋼有限。

　　業(yè)績(jì)方面，馬鋼股份2024年年度報告顯示，公司2024年實(shí)現營(yíng)業(yè)收入818.17億元，同比下降17.30%；歸母凈虧損46.59億元。馬鋼股份表示，2024年，面對鋼鐵行業(yè)長(cháng)周期減量調結構的嚴峻形勢，公司系統謀劃、統籌布局，以“四化”為發(fā)展方向，以“四有”為經(jīng)營(yíng)原則，堅持改革創(chuàng )新，深化整合協(xié)同，保持生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的整體平穩。

　　根據公告，馬鋼有限2024年實(shí)現營(yíng)業(yè)收入706.60億元，歸屬于母公司股東的凈利潤為-41.74億元。2025年1月至2月實(shí)現營(yíng)業(yè)收入105.90億元，歸屬于母公司股東的凈利潤為-1.87億元。截至2025年2月28日，馬鋼有限資產(chǎn)總額達602.77億元，負債總額為454.53億元，歸屬于母公司股東權益為125.29億元。

　　針對此次交易，寶鋼股份表示，馬鋼股份是中國單個(gè)生產(chǎn)基地最大的鋼鐵生產(chǎn)和銷(xiāo)售商之一，形成了“特鋼、輪軸、長(cháng)材、板材”四大產(chǎn)品結構。本次投資符合公司的戰略規劃，能夠充分發(fā)揮公司專(zhuān)業(yè)板塊競爭優(yōu)勢，有效提升雙方競爭力，實(shí)現協(xié)同聯(lián)動(dòng)發(fā)展并利益共享，進(jìn)一步提升區域市場(chǎng)影響力和競爭力。

　　馬鋼股份稱(chēng)，本次交易有助于優(yōu)化資本結構、增強資本實(shí)力，為公司后續發(fā)展提供資金支持。本次引入的投資者寶鋼股份為全球領(lǐng)先的現代化鋼鐵企業(yè)，其建立了覆蓋全國、遍及世界的營(yíng)銷(xiāo)和加工服務(wù)網(wǎng)絡(luò )，在產(chǎn)品和區域上與馬鋼有限具有較高的協(xié)同度。本次交易有助于充分發(fā)揮寶鋼股份的體系優(yōu)勢、市場(chǎng)影響力、技術(shù)領(lǐng)先、人才優(yōu)勢及協(xié)同經(jīng)驗，推進(jìn)馬鋼有限在管理模式、商業(yè)模式等方面的革新，實(shí)現寶鋼股份和馬鋼有限協(xié)同發(fā)展，促進(jìn)馬鋼有限提高核心競爭力和綜合實(shí)力。